Можно проследить последовательность действий всех трейдеров. Если крупные участники рынка выбирают Call опционы, то можно предположить, что они хеджируют короткие позиции на фьючерсах по выбранным инструментам. В этом случае такой уровень будет хорошим уровнем сопротивления, а уровень Put, соответственно, будет являться уровнем поддержки. Давайте для примера рассчитаем опционные уровни для валютной пары GBP/USD. Для этого нам потребуются отчёты 27(на опционы Call) и 28(на опционы Put).
Затем продаете пут страйка 66 — и кладете в карман еще немножко опционной премии. Более сильными опционными уровнями считаются те, на которых накоплен максимальный объем как в деньгах, так и на открытом интересе. Думаю, вы и без меня знаете, что продавать правильно от уровня сопротивления, а покупать от уровня поддержки.
Опционные Уровни Cme
Однако в данном случае важно проводить анализ в динамике рынка. В арсенале опытных трейдеров имеется опционный анализ торговли на Forex, который в свою очередь вызывает немало вопросов у новичков. Это дополнительный метод, пользующийся большой популярностью среди различных игроков. Ведь, только опционный анализ и его результаты могут дать трейдеры ту информацию, которую, в отличие от маркет-мейкеров, простые рыночные игроки не видят. Торгуются они преимущественно на Чикагской товарной бирже (CME). Биржа дает нам информацию о том, где и на каких условиях стоят заявки крупных участников рынка, где они покупают или продают опционы, по каким страйкам.
Безусловно, опционный анализ для торговли на Forex кардинально отличается от уже привычного всем трейдерам технического анализа. Опционами называют производный инструмент рынка на базовый актив, дающий право, но не обязывающий инвестора исполнить его в момент истечения опциона. Из этого следует, что каждый опцион обладает своим сроком жизни. Дата и время истечения опциона называются экспирацией. Точно так же расчитывается опционный уровень, который может быть изображен на графике. Наиболее значимые уровни могут служить ключевыми точками на графике.
Если такая ситуация складывается, то автоматически приводит к тому, что к этому самому уровню привязываются большие деньги. А это в свою очередь становится главным фактором, приводящим в движение цену в том или ином направлении. Опционные уровни вызывают всё больше интереса, и суть анализа часто сводится к изучению отчётов с различных бирж, в первую очередь Чикагской и Нью-Йоркской. Они по закону обязаны выкладывать информацию в свободный доступ.
В левом столбце расположены месяцы покупки опционов, нужно выбрать ближайший к текущей дате. Затем нужно выбрать котировку по объему или открытому интересу, причем только высокие значения могут быть полезными. Выбранные значения нужно отметить и затем умножить размер премии на соответствующий коэффициент для выбранной валюты (0,01 для фунта и zero,001 для евро, например). Продавец же обязан выполнить условия контракта, но не имеет права на его отмену. Заметили, что после значения открытого интереса стоит знак «+» и цифра 1007?
Методы Анализа И Способы Расчетов
На бирже торгуются производные финансовые инструменты, известные как опционы, которые используются для защиты от рисков на финансовых рынках. Ежедневно следует рассчитывать новые значения опционных уровней и корректировать установленные отложенные ордера. Я лично ежедневно пересчитываю опционные уровни, с использованием автоматизированных алгоритмов. Для расчета опционных уровней необходимо на доске опционов найти страйки с повышенным объемом открытого интереса. Все материалы на сайте носят исключительно информационный характер и не являются указанием к действию. Представленные данные – это только предположения, основанные на нашем опыте.
В этом листе находим тикеры опционного и фьючерсного контракта. Кроме этого для японской йены при расчете поправки Forward Point следует использовать коэффициент не zero,0001, а zero,01. Вдруг их стало меньше на 2 штуки, зато появились 2 лишних фьючерса. Скорее, исполнение возникает в редких случаях, когда оно действительно выгодно. Потому что в американских опционах потенциально возможна такая ситуация, что станет выгодней исполнить, чем держать дальше. Сразу оговорюсь, что речь пойдет не о бинарных опционах, которые не имеют ничего общего с классическими опционами.
Уровни Опционов Сме
Такие опционы могут быть погашены в любое время до того, как истечет срок самого опциона. Поскольку по ним отсутствует ряд ограничений, это позволяет прогнозировать по американским опционные уровни опционам цену на споте. Но почему маркетмейкеры, в основном, занимаются продажей ценных бумаг? Все потому, что при торговле опционами присутствует множество различных рисков.
Сначала занимался преимущественно трейдингом (краткосрочными спекуляциями на валютных рынках), но сейчас все больше склоняюсь к долгосрочным инвестициям на фондовом рынке. Хотя иногда, дабы не терять форму и держать себя в тонусе, балуюсь спекуляциями на срочном рынке (фьючерсы, опционы). Если пробой уровня совершается на импульсе вы можете быть уверенным, что идет охота со стороны крупных игроков на более мелких.
Построив данные опционные уровни, вы получили действительно сильные уровни поддержки и сопротивления, базирующиеся на реальных объёмах позиций крупных игроков рынка. От обычных уровней (строящихся по правилам технического анализа) они отличаются гораздо большей надежностью. Торговля по этим уровням ведется по тем же самым принципам, что и по обычным уровням поддержки/сопротивления. Как зоны поддержки и сопротивления, основанные на реальных биржевых данных.
Опционы Put
Приобретая опцион, покупатель получает право на торговую операцию с выбранным активом, таким как товары, драгоценные металлы, топливо или валюта на Форекс. Если покупатель отказывается от сделки, он теряет только стоимость опциона, обычно не превышающую 2% от всей суммы. На уровне поддержки ставим ордер Buy Limit, на уровне сопротивления ставим ордер Sell Limit. Стоп ордера рекомендуется устанавливать подальше от уровней, поскольку всегда возможны ложные пробои. Однако с вероятностью около 90% цена все же отскочит от уровня (даже если случится ложный пробой). После экспирации опционов, старые уровни необходимо заменить новыми.
Объем, кстати, более 500 страниц, но это не страшно — нам он весь не понадобится. Так что эти данные, как и COT – это непосредственный взгляд на то, что творится на реальном рынке.
Поэтому настоятельно рекомендую отработать их и изучить, как рынок реагирует на такие уровни. Ну да это уже высший уровень для тех, кто хочет копнуть совсем глубоко. Остальным достаточно вместо опционных линий поддержки и сопротивления рисовать небольшие каналы, что будут охватывать влияние любых форвардных пунктов. Вы уже должны понимать, чем такие уровни отличаются от обычных, субъективных, что рисуются на глаз. Уровни CME основаны на позициях крупных игроков рынка, это репрезентативная выборка их пожеланий.
Это значит, что получить можно только комиссию с продажи. В то время как потерять можно вообще все, в такой торговле убытки ничем не ограничены, если трейдер Форекс не использует всевозможные хеджирующие схемы. Однако, каждый из нас прекрасно https://boriscooper.org/ понимает, что первоочередная задача маркетмейкера – это зарабаток на трейдинге, а не потеря денег. Взаимосвязь финансовых рынков – все рынки Форекс, опционов и фьючерсов связаны между собой и таким образом влияют друг на друга.
- Однако с вероятностью около 90% цена все же отскочит от уровня (даже если случится ложный пробой).
- Теперь берем новый документ, но уже для опционов Put и найдем медведей, после чего нанесем оба майских уровня по объему и открытому интересу на график.
- Однако, чтобы провести опционный анализ рынка Forex, чтобы узнать движения валютных пар, интересны только американские опционы.
- Ценовые диапазоны в свою очередь определяются описанными ранее сильными уровнями продавцов и покупателей.
- На каждую валюту покупаются как фьючерсы, так и опционы.
Изучайте пробои и ложные пробои, добавляйте фундаментальный, технический и свечной анализ, все то, чему вы уже научились. Для Метатрейдера иногда попадаются плагины, что чертят эти уровни автоматически, однако, они то появляются, то исчезают, постоянно глючат. Строго говоря, если кто-то хочет окончательно упороться, то для более точного результата от нашего опционного уровня нужно вычесть значение форвардного пункта. Ибо спот-курс отличается от форвардного курса, а различие это основано на разнице по процентным ставкам для каждой валюты.
Скажем, если на Put есть куча контрактов, следовательно, кто-то может страховать свои длинные позиции на фьючерсном рынке. Методика анализа опционных уровней используется не так давно, как тот же технический анализ рынка. При совершении продажи трейдером опциона Put, следует ожидать, что в период начала экспирации цена на базовый актив расположится выше цены, с помощью опцион был приобретен. Таким образом мы добавили несколько опционных уровней на график доллар/рубль для недельных опционов, которые будут выступать уровнями поддержки и сопротивления. Вы только что методами объемного анализа опционных контрактов получили подтверждение, почему уровни п/с вообще работают. Как видим, крупные участники рынка ориентируются на них в первую очередь.